不向大股东借款会怎么样？12年老中介说点真话

前几天有一个做餐饮的老客户找到我说，一进屋就开始叹气，说公司的账上没钱了，银行那边的贷款额度也申请不出来，请问该怎么办？问：“你的大股股东不是很有实力的人吗？”没有向别人借钱呢？他说不想沾染上这种人情关系。直接说吧：不向股东借钱又会怎样？那么你的情况就是资金链断裂的速度要比其他人更快一些。

这句话听上去很扎心，但是这就是事实。我是做贷款中介的，已经有12年的经验了，在这个过程中见过很多企业家因为“不好意思开口”而把命给憋死了。其实关于资金周转的事情，是先还是后、找人还是不找人，这里面都有很多门道。

大股东借款的风险在哪里呢？人们的想法错了

有件事要跟大家说明一下。去年十一月份的时候有一个做建筑材料生意的客户叫周某，他的公司的年营业额达到二三百万元左右，并不是很大但是也不算小。当时他需要150万元来周转，因为银行贷款被卡在了抵押品评估环节上，已经拖延了一个多月还没有结果。问大股东能不能先垫一些钱，他说大股东持股比例为六成，在公司里很少过问实际事务，所以不好意思开口。

结果呢？

到了第四十五天的时候，由于供应商那边已经不能等待了，所以就直接停止供货了。但是他还是硬着头皮去找了大股东，结果对方没有多说什么，在当天就把200万元打到了他的账户上。周老板之后和我抱怨道：“要是早知道的话就不会走这么远了，白白浪费了一个月的时间。”

很多投资者认为向大股东借钱的风险很大，会受到控制、失去控股权或者丧失发言权。这样的担忧是否有根据呢？有。但是要看具体的情况了。大股东借款的风险是存在的，但是和资金链断裂、公司倒闭相比，哪一个后果更加严重呢？

企业主经常提出的一些问题，我一一作答

从事这个行业时间长了之后，遇到的各种各样的问题也就不陌生了。选择一些比较有代表性的来说明一下。

问：如果不向股东借钱的话，银行贷款又怎么样呢？

这样说来，好像银行是你的家庭企业一样。银行审批需要什么样的东西呢？征信、流水、抵押品、经营时间都是必不可少的。现在的银行风控也越来越严格了，之前可以批准的现在不一定能够批准，之前可以贷款五百万的人现在可能会只给三百万元。上个月有一个客户的公司做的是物流业务，并且征信没有问题、抵押物也齐全，但是由于行业的原因被银行列入了“关注名单”，所以额度被减半。

大股东借的钱怎么办？那么人们所看到的东西是什么呢？看的是公司能不能活下来，自己手中的股票有没有价值。审核的标准完全不同。

问：向股东借钱的话，会被他们控制吗？

问题的得分情况如下。如果大股东本来就想要控制公司的话，那么即使你不借他的钱也一样有办法；而如果是正常的财务投资心态的话，你还给他钱又有什么关系呢？

我在2019年处理过一起案件，做服装批发的李先生公司的淡季出现资金短缺的问题，于是向占股四成的大股东借款八十万，并且约定三个月后归还本金和利息，结果那位大股东也很开心——比存银行理财产品还要划算得多。到目前为止，李总的和大股东西部的关系都很不错。

也就是说，借款合同要写得明明白白，利息怎么计算、何时归还、不能按时还款怎么办，都用书面形式固定下来，出了什么事呢？

问：如果不向股东借钱的话又会怎样呢？最差的情况是什么？

最不好的结果是什么？那么公司就破产了。

我是不会吓唬人的。2022年有一个做餐饮连锁的企业主，他的三家分店都在进行装修和升级改造，但是现金流却很紧张。由于抵押品的问题被银行卡住了，又因为高利贷利息太高而不敢去接触它，大股东就在当地经营生意，并没有向我开口。结果装修进行了一半的时候就出现了资金链断裂的情况，供应商停工了，工人工资也发不出来，在三个月之后这两家店铺都倒闭了，只剩下一家勉强维持着营业。

他说：“如果早知道可以向股东借钱渡过难关的话，就不会出现这样的结果了。”

可哪有早知道。

企业融资的方式有哪些？不要只看到一种出路

说了这么多，并不是让你一缺钱就去找股东。企业的融资途径很多，有银行贷款、供应链金融、融资租赁、政府补助、天使投资等等，每一条路都存在相应的应用场景。

但是人们却把它们的先后次序弄错了。

正确的方法是这样子的：首先看看银行可以批准多少额度、利率是多少以及需要多长时间才能拿到款项；接着再考虑供应链金融是否可行、应收账款能够抵押的比例有多大；最后才是股东借款和民间借贷的问题了。并不是说大股东借款不好，而是要把它放到一个合适的地方去。

有的企业的老板很有趣味性，银行贷款可以办理，但是嫌麻烦不愿意提供相关资料；供应链金融虽然有额度，但是利率比银行高一些就不用了；到最后实在没有办法的时候才会想到向股东求助，可是股东一看你的公司管理如此混乱，借还是不借都有问题。

这件事情我要提出来批评一下。都已经到了2024年了，还有企业主认为融资是一件丢脸的事情，能够承受就承受，可以拖延就拖延。扛不住、拖不动的时候，通常就是最好的机会已经错过了。

什么时候不应该向股东借钱呢？

我并不是什么事情都可以让你去找股东解决的。有时候不借钱也是可以的。

第一种情形就是公司已经到了无法挽救的地步，股东借款也无法拯救它了，只能让债权人一起陷入困境。应该怎样做呢？要清算就清算，要止损就止损，不能坑害别人。

第二种情形就是大股东曾经表明自己不会参与到公司的经营管理当中去，并且也不会再进行任何的投资行为了，在这个时候你还试图向他借钱，这不是自寻死路吗？

第三种情形是借款数额大、期限长，股东自己手里的钱也不够用了。人家也是做买卖的，并不是你取钱的地方。

去年有一个做外贸的客户，公司的外汇亏损已经接近三百万元了，想向股东借款五百万来扭转局势。当时我就劝他说：“这个窟窿太大了，即使借钱也不能完全弥补掉，还不如把业务规模缩小一些。”但是没有听取建议，向大股东借贷，并且在半年之后仍然无法支撑下去，最终导致大股东投入的五百万元全部泡汤，两人之间的关系也因此变得很糟糕。

所以借钱这件事要掌握好尺度。

那么应该怎么办呢？给出一个实际的意见

说了很多，但是怎么操作呢？

大体上可以分为三个步骤：第一步是把你的资金缺口、用款期限和还款来源都弄明白，不能糊里糊涂地去做；第二步是列出所有的融资途径，并且按照成本由低到高的顺序排列好；第三步则是依次尝试各个途径，不要把所有的希望寄托在某一种方式上，也不要等火已经烧起来的时候再慌忙求救。

至于不向股东借钱又会怎样我回答得很清楚：要么没有问题，要么就是大问题。主要看是否有其他的出路以及时间是否足够。与其为此而烦恼，倒不如把可以做的事情做好了。

最后一句话是这样的。曾经做过餐饮生意的老客户之后又找上了大股东，借到了一百万元来周转两个多月的时间，公司的经营才得以继续下去。上个月他请我去吃饭的时候跟我说，如果早一点说出来的话，就可以少费很多心思。

省心的事情，总是要通过实际行动来实现，并不是光凭想象就能做到的。